香港警察江家明（刘锡明 饰）与石子维（杨得时 饰）赴内地查案，期间与当地警察高建中（关礼杰 饰）惺惺相惜，三人结为挚友。未几，建中突然偷渡赴港，更出人意料地加入犯罪集团。家明与子维大感愕然，直至后来方知建中实为卧底，三人遂决定里应外合，联手对抗恶势力。潜伏犯罪集团期间，建中深得头目王国柱（欧瑞伟 饰）信任，二人展开了一段亦友亦敌的微妙关系。与此同时，建中结识了教师莫素兰（杨美仪 饰），两人共坠爱河。另一边厢，家明查明李敏超（黄秋生 饰）竟是该集团首脑，遂锲而不舍地追查其犯罪证据，两人连番斗智斗力。更为复杂的是，家明与李敏超同时爱上酒店公关丘碧凝（梁艺龄 饰）。家明加大对李敏超的打击力度，丘碧凝却误会他公报私仇，愤而投入李敏超怀抱。及后，王国柱与另一头目刘振声（李成昌 饰）背叛李敏超，携犯罪证据潜逃。李敏超穷追猛杀，王国柱为救建中不幸惨死，建中为此深感内疚。此时，丘碧凝对李敏超渐生疑虑，终揭穿其真面目，并暗中将其犯罪证据交予家明。李敏超恼羞成怒，决意痛下杀手。生死关头，丘碧凝为救家明香消玉殒。痛失挚爱的家明悲愤交加，誓要将李敏超缉拿归案……